Dividendové akcie vs dividendové ETF: Dividendové portfolio

Investování do dividend je velmi přitažlivé pro všechny investory. Je to jedna z nejčastěji sledovaných burzovních strategií, zejména v obdobích volatility, jako je recese.

Dividendové akcie: Co jsou to dividendy?

Dividendami se rozumí způsob, jakým společnost rozděluje zisky, které dosáhla, mezi své akcionáře. Když je společnost zisková, může tento kapitál použít k reinvestici do svého podnikání nebo jej rozdělit mezi své akcionáře.

Toto rozdělení se provádí výplatou dividend. Ty odměňují každého akcionáře kapitálem za každou akcii, kterou vlastní ve společnosti (nebo více akciemi).

Tyto opakující se platby jsou hlavním lákadlem investování do dividend díky jejich schopnosti vytvářet pasivní příjem. Protože investorům stačí sledovat portfolio a čekat na dividendy. Ty dostanou bez nutnosti dalších investic.

To je však pouhá teorie. Aby strategie fungovala a generovala příjmy, je nutné reinvestovat dividendy. Musíme tak vytvořit sněhový efekt díky složenému úročení.

U každé výplaty sleduj tři termíny — ex-dividend den, record date a payment date. Nárok má ten, kdo drží akcii den před ex-dividend dnem (pozor na vypořádání T+2). Record date je evidenční den emitenta a payment date je skutečný den výplaty. Pokud nakoupíš v ex-dividend den, dividendu už nedostaneš, i když akcii držíš při výplatě.

Je také důležité správně vybrat společnosti, do kterých budete investovat. Použijte ukazatele, jako je Pay-Out. Zjistěte, zda jsou lídři ve svém sektoru. Zjistěte, jak dlouho vyplácejí rostoucí dividendy.

Abychom usnadnili život investorům, existují seznamy kvalitních, dlouhodobě dividendových společností. Také je tu velká komunita dividendových investorů, kteří sdílejí analýzy a portfolia.

Přesto je normální, že se začínající investor ptá, zda neexistuje jednodušší způsob, jak investovat do dividend. Pravdou je, že investování přímo do akcií je jen jednou z možností, jak tuto strategii realizovat.

Uživatel na X Capturando Dividendos tvrdil, že kdyby dnes začínal se svým dividendovým portfoliem, udělal by to s ETF, ne s akciemi. Je to opravdu ta nejvhodnější varianta pro investora?

Záleží na tom, zda si vyberete fondy, akcie nebo ETF. S každou formou pro investování do dividend se změní, co získáte nebo ztratíte.

Měřte, co se vám opravdu vrací: Kromě samotného dividendového výnosu sledujte i výnos pro akcionáře – tedy dividenda + čisté zpětné odkupy akcií − ředění novými emisemi. Zpětné odkupy zvyšují podíl stávajících akcionářů na zisku a u některých firem bývají efektivnější než zvyšování dividendy. Naopak vysoký dividendový výnos spojený s častým vydáváním nových akcií může být varovným signálem (tzv. „dividendová past“).

Dividendové akcie: Výhody a nevýhody nákupu akcií pro investování do dividend

Investování do dividend prostřednictvím jednotlivých akcií je tradiční způsob investování do dividend a může být také ten nejlevnější.

Dividendové akcie: výhody pro výběr akcií jsou:

• Umožňuje vám vybrat, které akcie budete mít ve svém portfoliu, což je nemožné u investičního fondu nebo ETF. To dělá portfolio vaše a 100 % osobní, s jeho výhodami i nevýhodami.
• Zaplatíte méně poplatků, protože nemusíte platit cokoliv prostředníkům. Je však důležité vědět, s kým to děláte.

Dividendové akcie: nevýhody pro výběr akcií jsou:

• Je třeba mít určité finanční znalosti k identifikaci, které akcie jsou vhodné ke koupi.
• Je nutné věnovat hodně času vytváření a správě portfolia, a to jak pro sledování akcií, tak pro jejich zahrnutí do daňového přiznání. Proto je to něco, co vás musí bavit a ne otravovat.
• Vždy budete mít menší diverzifikaci ve srovnání s investičním fondem nebo ETF. Koneckonců, za to, co zaplatíte za podíl fondu, budete moci koupit jen hrstku akcií. Navíc budete mít vždy menší počet titulů oproti například ETF SP500 (který má 500 titulů).
  

Dividendové ETF: Výhody a nevýhody investování do dividend prostřednictvím ETF

Co je to ETF? Pokud nejste obeznámeni s tímto termínem, ETF jsou investiční fondy, které fungují jako společnosti. Proto jsou známé jako burzovně obchodované fondy.

Při investování do ETF kupujete koš společností s pevnou dividendovou strategií. Tyto akcie budou obvykle reprezentovány indexem. Tento index může být například S&P 500 Dividend Aristocrats, který zahrnuje společnosti z amerického indexu, které více než 25 let vyplácí rostoucí dividendy.

Od té doby existují i ETF, které dividendy akumulují (uchovávají je a nerozdělují) a jiné, které je distribuují. Pokud chcete flexibilitu s dividendami na vašem investičním účtu, zvolte druhou možnost: distribuční ETF. Můžete si rozhodnout, co s nimi udělat.

Výhody investování do dividend prostřednictvím ETF:

• Lepší diverzifikace, protože za nízkou cenu kupujete mnoho akcií.
• Větší jednoduchost při investování a správě portfolia, protože nebudete muset vybírat ani analyzovat akcie jednu po druhé.
• Nižší náklady a poplatky ve srovnání s investičními fondy.
• Flexibilita a likvidita obchodování jako akcie, kterou můžete koupit a prodat kdykoli.
• Nezdanění dividend v cílové zemi, když je obdržíte, pokud zvolíte akumulační ETF. Tato dividenda se reinvestuje přímo do ETF a vy tak nemusíte nic řešit, nemusíte ji psát do daňového přiznání. Ovšem broker stejně dividendu zdaní automaticky sám. Dejte si pozor na dvojí zdanění.

Naopak, nevýhody investování do dividend prostřednictvím ETF:

• Nemůžete si vybrat jednotlivé společnosti sami a vaše investiční zhodnocení tedy závisí na komisi indexu.

Výhody a nevýhody investování do dividend prostřednictvím investičních fondů

Investiční fondy jsou portfolia akcií spravovaná profesionály. Fond shromažďuje peníze mnoha malých investorů, aby je investoval do společností a aktiv.

V případě investičních fondů specializovaných na dividendy hledají akcie, které vyplácejí dividendy. Je to opravdu tak jednoduché.

Výhody fondu při investování do dividend jsou:

• Lepší diverzifikace za nižší náklady, stejně jako u ETF.
• Větší jednoduchost při vytváření portfolia.
• Správa profesionály, kteří se postarají o hledání nejlepších společností, do kterých investovat.

Negativní stránkou investičních fondů je, že náklady a poplatky budou vyšší než u předchozích dvou možností.

Jak vidíte, každá alternativa má své silné a slabé stránky. Naštěstí je můžete všechny kombinovat a využít tak všechny jejich silné stránky jako doplněk. To znamená, že můžete mít investiční fond nebo ETF dividend jako hlavní část portfolia a pak si vybrat akcie, které si sami přidáte zvlášť.

Tímto způsobem přidáte do svého portfolia diskreční část s další částí spravovanou odborníky pro největší akcie.

👉Zajímá vás spíše krátkodobé obchodování? Koukněte na naši příručku technickou analýzou!

👉Naopak pokud si nevíte s výběrem brokera pro vaše investování, koukněte se na následující článek: Nejlepší brokeři pro začátečníky 2024