Proč investovat do zemědělství: investiční fondy, ETF, akcie a futures

Potravinová bezpečnost bude jedním z největších problémů, kterým bude čelit každá země v této a nadcházejících dekádách. To je hlavní důvod, proč investovat do zemědělství.

Z našeho pohledu jako investorů nemůžeme být k tomuto trendu lhostejní a v tomto článku ti představuji všechny způsoby, které znám pro nepřímé investování na tomto trhu.

Přístup k zemědělství

Historie zemědělské ekonomiky

Zemědělská ekonomika původně aplikovala principy ekonomie na zemědělství a chov dobytka, čímž vznikla disciplína známá jako agronomie. Jejím hlavním cílem bylo maximalizovat výnosy z úrody a zároveň udržovat udržitelnost ekosystému půdy.

Dnes zahrnuje zemědělská ekonomika řadu aplikovaných oblastí a má značné průniky s konvenční ekonomikou. Tento vývoj odráží rostoucí uznání důležitosti integrace širších a složitějších ekonomických přístupů k řešení soudobých výzev zemědělství.

Diskuse o půdní rentě byla ústředním tématem v zemědělské ekonomice, s významnými příspěvky od několika ekonomů v průběhu staletí. Adam Smith byl jedním z prvních, kdo se touto otázkou zabýval, a definoval, že půda, jako vzácné dobro, generuje rentu podobnou jakémukoli monopolu. Podle Smithe půdní renta vzniká kvůli omezené nabídce a stálé poptávce.

Ve 21. století se zemědělská ekonomika vyvinula tak, aby zahrnovala široké spektrum aplikovaných oblastí, od environmentální udržitelnosti a potravinové bezpečnosti až po zemědělské politiky a mezinárodní obchod. Tento vývoj odráží rostoucí složitost a rozmanitost výzev, kterým čelí zemědělský sektor v současném globálním kontextu.

Během posledních pěti let svět zažil sérii ekonomických, finančních a potravinových krizí, které zpomalily a někdy i zvrátily celosvětové úsilí o snížení chudoby a hladu.

Růst cen potravin a hnojiv může vést k tomu, že země budou stále více bojovat o větší zásoby.

Jak můžeme vidět, jedná se o sektor, který je velmi důležitý jak v současnosti, tak i do budoucna.

Navzdory geopolitickým konfliktům, které zvláště ovlivňují ekonomiku Ukrajiny a zemědělskou produkci této země, lze říci, že je to dobrá doba pro tento sektor.

Ukrajina a Rusko jsou již léta velkými obilnicemi Evropy. Zostření konfliktu udrží vysoké ceny zemědělských komodit (jako je slunečnicový olej, kukuřice a pšenice) a základních výrobních prostředků (hnojiva a hnojiva), což by mohlo hrát ve prospěch sektoru.

DEGIRO

• Regulován předními orgány (BaFin).
• Přístup na 50 globálních trhů.
• Zákaznický servis v italštině a daňový report.

Navštívit

Investování s sebou nese riziko ztráty.

Typy zemědělství

Když mluvíme o zemědělství, existují dva typy zemědělství, které je třeba vzít v úvahu a které je vhodné znát před investováním do této činnosti:

Intenzivní zemědělství

Intenzivní zemědělství je systém zemědělské produkce charakterizovaný:

• Vysokými úrovněmi vstupů, strojů, hnojiv a pesticidů
• Nízkou úrovní pracovní síly.

Jinými slovy, je kapitálově náročné.

Tímto způsobem se zvyšuje konečný objem produkce a kvalita výnosu plodin. Tolik, že intenzivní zemědělství řeší nedostatek potravin pro velké populace pomocí vysoce výnosných plodin a pokročilých technologií k maximalizaci výnosu plodin na akr osázené půdy.

Nicméně, když se to nedělá správně, tato praxe může způsobit významné škody na životním prostředí kvůli nadměrnému využívání zdrojů, degradaci půdy a chemickému znečištění. Kromě toho produkty nemusí být vždy vysoké kvality.

Prakticky je veškeré západní zemědělství intenzivního typu.

Extenzivní nebo ekologické zemědělství

Extenzivní zemědělství je přesný opak. Typ zemědělského systému, který zahrnuje:

• Velké rozlohy půdy
• Méně vstupů jako technologický kapitál a hnojiva.
• Více pracovní síly a času

Tento typ zemědělství závisí více na přirozené úrodnosti než na vyráběných hnojivech.

Obecně má tento typ udržitelného zemědělství dobrou pověst díky svému ekologickému závazku k životnímu prostředí, vyhýbá se pesticidům a hnojivům, které mohou poškodit půdu a její živiny.

Nicméně, neřeší problém nedostatku potravin pro pokrytí celé populace, protože často ukládá další požadavky, jako je ponechání dostatečných období úhoru pro udržení půdy v dobrém stavu a úrodnosti půdy.

Systémy extenzivního zemědělství se obvykle vyskytují v zemích s nízkými příjmy, kde je přístup k zemědělským vstupům omezený.

Kde investovat do zemědělství?

Pro dokončení přiblížení k investicím do zemědělství je nutné pochopit, o čem mluvíme, když se odkazujeme na zemědělské investice. Jedním z nejběžnějších způsobů investování do komodit je investování do potravin a zemědělských produktů. Existuje tedy několik způsobů a aktivit, jak být vystaven sektoru primárních potravin. A ano, invetice budou probíhat na burze.

Pšenice a obiloviny

Pšenice a obiloviny jsou základními ingrediencemi v mnoha kulturách a objevují se v rozličných druzích potravin, od tradičního pšeničného chleba a těstovin až po občerstvení a dokonce i zpracované potraviny.

Téměř 20 % všech kalorií, které se konzumují na světě, pochází přímo z pšenice, což znamená, že země jsou do značné míry závislé na tom, aby tento druh potravin byl produkován a dostupný.

Přesněji řečeno, odhaduje se, že pšenice představuje až 55 % denního příjmu kalorií pro 2 miliardy lidí po celém světě.

Ve skutečnosti je pšenice jednou z hlavních základních obilovin na všech kontinentech, s produkcí téměř 428 milionů metrických tun ročně, které zásobují širokou škálu jídel konzumovaných denně po celém světě.

Hledáte tipy na netradiční investice? Podívejte se na tento článek.

Kukuřice

Kukuřice je bratrem pšenice, ačkoli je zajímavé, že tento typ plodin se pěstoval hlavně na americkém kontinentu (zatímco v Evropě a Asii se pěstovala pšenice).

25 % kalorií v lidské stravě pochází z kukuřice, což z ní činí neuvěřitelně cennou plodinu.

Navíc se odhaduje, že kukuřice představuje přibližně 30 % světové zemědělské produkce, poskytující potraviny pro lidskou i zvířecí spotřebu. Není divu, že je to nejpěstovanější obilovina na světě.

Dnes se kukuřice nachází ve všech druzích potravin, od tacos po tortilly, kukuřičný chléb, popcorn a mnoho dalšího.

Sója

Sója je všestranná plodina, která se používá v široké škále potravin, krmiv a průmyslových výrobků, a proto je po ní velká poptávka po celém světě.

Její použití je neuvěřitelně rozmanité. Ve skutečnosti se sója nachází v mnoha pokrmech Číny, Japonska, Koreje a dalších oblastí východní Asie. Například v sójové omáčce, miso polévce, sójovém mléce a tofu. A má široké využití:

Použití sóji:

• Lidská výživa: Sója je zdrojem vysoce kvalitních bílkovin a používá se v mnoha potravinářských výrobcích, jako je tofu, sójové mléko a další alternativy masa.

• Krmivo pro zvířata: Sója je běžnou složkou krmiv pro zvířata, zejména pro drůbež, prasata a skot.

• Průmyslové použití: Nakonec se sója také používá při výrobě bionafty, barev, pastelů a dalších průmyslových výrobků.

A nejen to, můžeme pozorovat, jak světová spotřeba sóji v posledních pěti letech neustále roste.

A dnes jsou největšími producenty sóji USA a Brazílie, každý s více než 100 miliony tun, a daleko za nimi je třetí rival Argentina s méně než 40 tunami roční produkce.

Káva

Káva je jedním z hlavních základních produktů na světě, s významným ekonomickým dopadem jak pro producenty, tak pro spotřebitele.

Celosvětová produkce kávy byla v roce 2022 kolem 137 milionů pytlů (60 kg). V tomto případě jsou Brazílie, Vietnam, Kolumbie a Indonésie odpovědné za přibližně 70 % celkové produkce. Brazílie je zodpovědná za téměř třetinu celosvětové produkce kávy.

Použití kávy:

• Slavný ranní nápoj ☕
• Aromatizace potravin, jako jsou zmrzliny, bonbóny a likéry
• Potravinářské barvivo
• Pro zvýšení metabolismu díky kofeinu
• Přírodní hnojivo pro rostliny

Cukr

Podle Světové obchodní organizace produkce cukru dosáhla přibližně 2 miliard tun na celém světě.

V tomto případě Brazílie, Indie, Čína a Thajsko představují téměř 60 % celkové produkce, přičemž Brazílie je opět vedoucí zemí v produkci tohoto typu potravin.

Použití cukru:

• Potravinářské výrobky, jako jsou cukrovinky a pekařské výrobky
• Průmyslové aplikace v biologicky rozložitelných plastech
• Výživa zvířat

Rostoucí poptávka po cukru po celém světě v různých oblastech může představovat zajímavou investiční příležitost pro ty, kteří chtějí investovat do tohoto žádaného bílého zlata. Podle údajů OECD se očekává, že během příštích 10 let bude pokračovat růst světové spotřeby cukru, především díky nárůstu populace v zemích s nízkými příjmy, kde se očekává, že podpoří růst.

Rýže

Rýže je základní plodina, která živí více než polovinu světové populace.

Na globální úrovni bylo v roce 2021 vyprodukováno více než 500 milionů tun rýže, přičemž Čína a Indie jsou zdaleka největšími producenty. Nicméně země jako Indonésie, Bangladéš a Vietnam hodně investují do produkce této plodiny, nejen aby nakrmily svou populaci, ale také aby ji exportovaly do celého světa.

Použití rýže:

• Základní potravina pro polovinu světa.
• Průmyslové aplikace jako výroba potravin
• Alkoholické nápoje jako saké nebo pivo.

Kakao

Kakao je klíčové jak pro globální potravinářský průmysl, tak pro výrobu čokolády. Země jako Pobřeží slonoviny a Ghana dominují světové produkci, i když investice jsou vystaveny volatilitě kvůli klimatickým a ekonomickým faktorům. Navíc existuje rostoucí poptávka po udržitelně a eticky produkovaném kakau.

Použití kakaa:

• Čokoláda

Je zřejmé, že jde o potravinu, na kterou směřuje většina světové produkce kakaa, ale kakao má i další využití.

• Nápoje

Než se čokoláda stala populární ve své pevné formě, kakao se používalo především k výrobě nápojů.

• Kosmetika

Jak neuvěřitelné to může znít, kakao je také ceněno v kosmetickém průmyslu. Kakaové máslo se používá v krémech, pleťových mlécích a dalších produktech osobní péče díky svým hydratačním a antioxidačním vlastnostem.

• Farmaceutika

Sloučeniny kakaa, zejména flavonoidy, mají antioxidační a protizánětlivé vlastnosti

Hlavní index a burza zemědělství

Je důležité si uvědomit, že hlavním indexem zemědělství je S&P Global Agribusiness Index. Zde jsou jeho detaily:

• Metoda: Modifikovaná tržní kapitalizace
• Spuštění: 2008
• Komponenty: 24
• Geografická diverzifikace: 70% USA, 10,5% Norsko, 8,5% Kanada, Japonsko, Čína, Dánsko nebo Nizozemsko, méně než 5% každý.

Tento index lze replikovat prostřednictvím různých ETF, které uvedeme později.

Další indexy v tomto sektoru zahrnují S&P Commodity Producers Agribusiness Index NR USD, který zahrnuje 98 producentů v tomto sektoru. Pozn. O dalším S&P indexu, tentokrát s širším záběrem, jsme psali zde.

OECD-FAO: dlouhodobé výhledy pro 2025–2034

Podle nejnovější zprávy OECD/FAO se očekává nárůst spotřeby potravin v nízkopříjmových zemích, zejména u živočišných produktů díky urbanizaci a růstu příjmů. Zemědělská produkce i nabídka potravin budou růst, ale tlak na životní prostředí poroste. Ceny potravin ale celkově pravděpodobně klesnou v reálných hodnotách – pokud nedojde ke zvýšeným geopolitickým či environmentálním rizikům.

Jak investovat do zemědělství?

Do zemědělství lze investovat přímo nebo nepřímo.

• Přímo: prostřednictvím nákupu pozemků, strojů, zemědělských podniků atd.
• Nepřímo: prostřednictvím společností nebo trhu s futures na zemědělské komodity.

V tomto článku se zaměříme na druhou možnost.

Na finančních trzích můžete mít expozici vůči zemědělským produktům prostřednictvím následujících investičních nástrojů:

• Akcie a ETF
• Investiční fondy
• Futures na zemědělské komodity
• Další deriváty

Akcie zemědělských společností

Pokud chcete jít jednu po druhé, budete muset analyzovat několik společností v tomto sektoru, například pokud vezmeme jako referenci index SP Agribusiness, zde jsou některé společnosti, které zahrnuje ETF, který ho replikuje.

• John Deere
  • Ticker: DE
  • Burza: NYSE
• Archer Daniels Midland
  • Ticker: ADM
  • Burza: NYSE
• Nutrien Ltd
  • Ticker: NTR.TO
  • Burza: Toronto
• Kubota Corp
  • Ticker: 6326.T
  • Burza: Tokyo
• Nufarm Ltd
  • Ticker: NUF.AX
  • Burza: Austrálie
• Tyson Foods Inc
  • Ticker: TSN
  • Burza: NYSE
• CF Industries Holdings
  • Ticker: CF
  • Burza: NYSE

Pokud hledáte návod, jak začít s akciemi, pak jste tu na správném místě. Nezapomeňte se zároveň vzdělat, jak danit akcie.

Pokud přemýšlíte o investování do některé z těchto akcií souvisejících se zemědělstvím, můžete tak učinit prostřednictvím následujících brokerů:

Freedom24

• Široká škála aktiv a trhů.
• Bezpečná a regulovaná společnost.

Navštívit

Investování s sebou nese riziko ztrát.

Saxo Bank

Pokud se chcete podrobněji seznámit s každým z nich, můžete si prohlédnout všechny vlastnosti v našem příspěvku: 👉Nejlepší online brokeři roku 2024

Jak investovat do zemědělství pomocí ETFs?

Jak investovat do zemědělství přes ETF? Začněme nejlevnější a nejjednodušší cestou. Hledání ETF, který replikuje tento sektor za nízké náklady. O investicích do ETF se dočtete i v článku: Investice do ETF: 4x strategie pro začátečníky

Měli byste vědět, že hlavním indexem zemědělství je S&P Global Agribusiness Index. Shrnu vám několik údajů o tomto indexu:

• Metoda: Vážený podle upravené tržní kapitalizace
• Spuštění: 2008
• Komponenty: 24
• Geografická diverzifikace: 70% USA, 10,5% Norsko, 8,5% Kanada, Japonsko, Čína, Dánsko nebo Nizozemsko, méně než 5% každý.

Shromáždil jsem pro vás ETFs nebo ETPs s nějakým typem expozice v sektoru:

Nejlepší ETFs pro investování do zemědělství a potravinářství

• iShares Agribusiness
  • Ticker: SPAG
  • Poplatek: 0,45%
  • Výnos za 3 roky: -11.33%
  • Referenční index: S&P Commodity Producers Agribusiness Index NR USD

• Rize Sustainable Future of Food
  • Ticker: FOGB
  • Poplatek: 0,55%
  • Výnos za 3 roky: 0.92%
  • Referenční index: Foxberry Tem Res Sus Future NR USD

• GLOBAL X AGTECH & FOOD INNOVATION
  • Pronájem na 3 roky: -
  • Referenční index: Solactive AgTech & Food Inno v2 USD

Pokud přemýšlíte o nákupu těchto ETF nebo jakýchkoli jiných, můžete to udělat například prostřednictvím XTB.

Ishares Agribusiness UCITS ETF

Tento ETF replikuje index S&P Commodity Producers Agribusiness Index NR USD, který je blízkým příbuzným S&P Global Agribusiness Index.

Dotyčný index se skládá z 98 společností s následujícím složením:

Jeho 10 hlavních pozic jsou:

Rize Sustainable Future of Food

Sektorový ETF s velmi specifickým cílem, který investuje do tématu zdravé výživy podle indexu Foxberry Tematica Research Sustainable Future of Food Index.

Tento index investuje do inovativních společností v rámci potravinového řetězce, od zemědělských věd až po obalová řešení.

Toto jsou jeho hlavní hodnoty a jejich váha:

Global X AgTech & Food Innovation UCITS ETF USD Acc

Tento ETF replikuje index Solactive AgTech & Food Innovation v2 Index, který se skládá z 29 společností působících v oblasti zemědělské technologie a inovace v potravinářství a distribuci.

Investovat do zemědělství: Nejlepší investiční fondy

První věc, kterou byste měli vědět, než začnete investovat do zemědělství je, že dnes neexistují indexové fondy pro investování do zemědělství. Pokud se chcete indexovat, budete muset použít ETF, které jsme již viděli.

Alternativou pro investování do investičních fondů je investovat prostřednictvím fondů aktivního řízení. Toto jsou nejlepší investiční fondy pro investování do zemědělství.

• DWS Invest Global Agriculture
  • Správní poplatek: 1,50%

• AZ Fund 1 - AZ Equity - Food & Agriculture
  • ISIN: LU2240827548
  • Správce: Azimut Investments S.A.
  • Výnos za 3 roky: -2,95%
  • Správní poplatek: 1,80%

• Panda Agriculture Water Fund​​​​​​​
  • ISIN: ES0114633003
  • Správce: Gesiuris Asset Management SGIIC
  • Výnos za 3 roky: -1,70%
  • Správní poplatek: 1,80%

Investovat do zemědělství pomocí DWS Invest Global Agriculture

Tento fond investuje do společností, které těží a účastní se celého potravinového a zemědělského řetězce na celém světě.

Toto byl jeho vývoj za posledních 5 let:

A toto jsou jeho hlavní pozice, kde existuje obrovská rozmanitost společností ze všech segmentů a investičních stylů:

Investovat do zemědělství pomocí Panda Agriculture Water Fund

Jedná se o první fond vytvořený ve Španělsku pro investice do sektoru a jediný v Evropě, který zahrnuje vodu do svých investičních oblastí.

Takto se vyvíjel za posledních 5 let:

Fond investuje především do malých a středně velkých společností s přístupem, který kombinuje hodnotové a růstové investice, i když s převažujícím sklonem k prvnímu stylu. Toto jsou jeho hlavní pozice:

Investovat do zemědělství pomocí AZ Fund 1 - AZ Equity - Food & Agriculture

Fond globálně investuje do společností souvisejících se zemědělstvím a potravinářstvím, jak do výrobních, tak do služebních společností.

Toto byl jeho výkon za posledních pět let:

Jeho portfolio je zaměřeno na velké společnosti s mixovaným stylem řízení. Toto jsou jeho hlavní pozice:

Futures na zemědělské produkty

Na trhu futures se obchoduje s několika kontrakty na téměř jakoukoli zemědělskou komoditu. Nicméně, pokud vás zajímá investování do futures na zemědělské komodity, níže uvádím některé z nich, které můžete získat u španělského brokera, ibroker.

• Kukuřice (CME)
  • Komise za kontrakt: 9 USD
  • Minimální tick: 0,25
  • Obchodní hodiny: 02:00 - 20:20 (zavřeno od 14:45 - 15:30)
• Sója (CME)
  • Komise za kontrakt: 9 USD
  • Minimální tick: 0,25
  • Obchodní hodiny: 02:00 - 20:20 (zavřeno od 14:45 - 15:30)
• Pšenice (CME)
  • Komise za kontrakt: 9 USD
  • Minimální tick: 0,25
  • Obchodní hodiny: 02:00 - 20:20 (zavřeno od 14:45 - 15:30)
• Bavlna (ICE)
  • Komise za kontrakt: 9 USD
  • Minimální tick: 0,01
  • Obchodní hodiny: 03:00 - 20:20
• Cukr (ICE)
  • Komise za kontrakt: 9 USD
  • Minimální tick: 0,01
  • Obchodní hodiny: 03:00 - 20:20

Proč investovat do zemědělství - názor Rankia

Proč investovat do zemědělství? Existuje několik důvodů, proč by mohlo být vhodné mít expozici vůči finančním nástrojům tohoto sektoru:

• Zajištění:

Pokud jste producent nebo zprostředkovatel, může mít smysl používat futures na vaši surovinu k ochraně před nepředvídanými událostmi nebo k zajištění určité ceny. Také při růstu inflace může expozice těmto aktivům snížit dopad celkového růstu cen.

• Diverzifikace:

Může být považováno za třídu aktiv, která může přispět k diverzifikaci vašeho investičního portfolia. Dalším způsobem, jak diverzifikovat portfolio je napčíklad investice do titulů s dividendou. Vhodné brokery pro tento typ investice najdete zde.

• Decorelaci:

Tento sektor může nabídnout chování, které poskytuje rovnováhu pro vytvoření robustních portfolií.

Investovat do zemědělství: Výhody a nevýhody

Definitivně, geopolitická napětí kolem ozbrojeného konfliktu v Evropě po 30 letech, obrátila svět potravin vzhůru nohama a způsobila, že investování do zemědělství je alespoň nápad, který stojí za zvážení.

V celém článku se zabýváme tím, jaké titutly pořídit. Otázkou, na kterou vám odpoví fundamentální analýza, je jak vybrat ten správný titul.