Technické indikátory (technická analýza)

Technické indikátory jsou matematické a statistické vzorce, které se aplikují na ceny a objemy s cílem pomoci při rozhodování o investování a obchodování.

Technické indikátory mají za cíl na grafu jasně znázornit, co by měl investor udělat a kam se cena pohne. V současnosti máme mnoho technických indikátorů na kterých se neustále se pracuje. První lekce, kterou je třeba si zapamatovat je, že: „Žádný není neomylný“. Pokud se s nimi nesprávně zachází nebo jsou interpretovány bez rigoróznosti a podle aktuální pozice, mohou být velmi mylné. Přesto jejich správné použití usnadňuje a podporuje investiční rozhodnutí všech investorů a obchodníků.

Technicky indikátory a jejich aspekty

Jako obecné pravidlo by technické indikátory, které jsou součástí technické analýzy, nikdy neměly být používány nezávisle na cenovém grafu. V případě nesrovnalostí je třeba postupovat podle analýzy ceny.

Technické indikátory mají různé funkce: poskytují nákupní/prodejní náznaky, analyzují divergenci, stanovují stavy překoupení/přeprodeje, měří síly nebo pozice. Tyto funkce se nemusí nutně vylučovat.

Nákupní/prodejní signály se obvykle vytvářejí při průchodech čar na určitých úrovních, průchodech nulovou čarou, křížení čar,... v závislosti na tvaru indikátoru nebo oscilátoru.

Divergence jsou varovné signály, které předpovídají možné změny. Vždy ale musí být potvrzeny na cenovém grafu. Negativní divergence nastává, když se extrémní maximální body na cenovém grafu neodpovídají maximálním bodům na indikátoru nebo oscilátoru. Pozitivní divergence nastává, když se minimální body na cenovém grafu neodpovídají stejným minimům na indikátoru nebo oscilátoru.

Říká se, že hodnota nebo index jsou překoupené, když došlo k významnému nebo velmi rychlému nárůstu cen v určitém časovém období (hodně nákupů, málo prodejů). Tato situace překoupení obvykle indikuje vysokou pravděpodobnost poklesu cen, který ale nemusí znamenat změnu trendu (vše závisí na více faktorech, ale je třeba si dát pozor).

Opačný stav je stav přeprodeje. Ceny významně v určitém časovém období poklesly a pravděpodobnost, že dojde k odrazu, se výrazně zvyšuje, což ale opět nemusí znamenat změnu trendu.

Technické indikátory: 9 které musíte znát

Technické indikátory vám usnadní investiční rozhodování. Mezi 9 indikátorů, které by měl každý investor znát řadíme:

1. Klouzavý průměr
   • Exponenciální klouzavý průměr
   • Vážený klouzavý průměr
   • Jednoduchý klouzavý průměr
2. R.S.I. Classic
3. Stochastic
4. MACD
5. Bollingerovy pásy
6. ADX-DMI
7. Momentum
8. Výkon
9. Polynomiální úprava

1. Klouzavý průměr

Technické indikátory, se kterými začneme jsou klouzavé průměry. Jedná se o průměr sousedních pozorování časové řady. Jedná se o elementární metodu, jak odhadnout trend časové řady. Počítá se jako průměr konstantního počtu za sebou jdoucích období.

Exponenciální klouzavý průměr

Exponenciální klouzavý průměr řadíme mezi technické indikátory odvozené z použití jednoduchého klouzavého průměru ve snaze dát progresivní význam nejnovějším cenám pomocí systému vážení nebo exponenciálního vyhlazování, který bere v úvahu všechna data v řadě. Období se používá k výpočtu vyhlazovacího faktoru. Pokud je P počet dnů období, vyhlazovací faktor je 2/(P+1)

K čemu se používá?

Jeho hlavní funkcí je vyhlazování datových řad, na kterých se počítá, což umožňuje jasněji vidět aktuální směr, tedy jeho trend.
Způsobem výpočtu je klouzavý průměr následujícím indikátorem, nikoli vedoucím. A má zpoždění o tolik relací, kolik udává jeho výpočetní období. Na rozdíl od jednoduchého klouzavého průměru a váženého klouzavého průměru, exponenciální klouzavý průměr provádí své otáčky dříve a je tedy citlivější na změny směru cen.
Umožňuje navrhovat obchodní systémy, automatické nákupní/prodejní systémy. Stanovit dynamické podpory a odpor v různých časových obdobích.

Jak se to používá?

V závislosti na období, ve kterém plánujete investovat, se upravuje výpočetní období klouzavého průměru. Takže pro krátkodobé období výpočetní období kolísá od 3 do 25 dnů, pro střednědobé období od 30 do 75 dnů a pro dlouhodobé období mezi 100 a 200 dny. Jeho nejlepší funkce je na trzích s trendem, kde pomáhá uplatňovat maximální investiční pravidlo „prodloužit zisky a omezit ztráty“.
Na „sidways“ trzích (kdy cena nejde ani nahoru ani dolů) je jeho použití omezeno kvůli velkému množství falešných signálů, které generuje.
Pokud jsou ceny nad klouzavým průměrem, jedná se o rostoucí trend, pokud jsou naopak ceny pod klouzavým průměrem, jedná se o klesající trend. Tohoto můžeme využít k generování nákupních signálů, když ceny překročí hodnotu klouzavého průměru směrem nahoru. A naopak prodejních signálů, když ceny překročí hodnotu klouzavého průměru směrem dolů. Nadále s může využít k určení úrovní dynamických podpor a rezistencí.

Obchodní tip:

Je možné použít automatický obchodní systém založený na 13-ti časovém exponenciálním klouzavém průměru vypočítaném z closing ceny a dvou 3-sezónních exponenciálních klouzavých průměrech vypočítaných z maxima a minima trading seance.
Nakoupíme (otevřeme long pozici) když closing cena překročí klouzavý průměr maxim směrem nahoru a klouzavý průměr na základě closing ceny je vzestupný. A nákupní pozici uzavřeme, pokud uzavírací cena překříží klouzavý průměr minima směrem dolů.
Prodáme (otevřeme krátkou pozici) když closing cena překříží klouzavý průměr minima směrem dolů a klouzavý průměr klesá.
Pozici ukončíme, pokud uzavírací cena je vyšší než klouzavý průměr maxima.

Reference indikátoru: Kaufman, P.J. The New Commodity Trading Systems and Methods. John Wiley & Sons. New York 1980

Vážený klouzavý průměr

Další příklad, který řadíme mezi technické indikátory, je vážený klouzavý průměr, který vychází z využití jednoduchého klouzavého průměru ve snaze přiřadit postupně větší význam nejnovějším cenám oproti prvním cenám v období, ve kterém se vypočítává.

Výpočet váženého klouzavého průměru zahrnuje vynásobení ceny v daném období váhou a následné sečtení vážených cen. Váhy se snižují s časem, přičemž nejnovější cena má největší váhu a nejstarší tu nejmenší. Výsledek se poté vydělí počtem.

K čemu slouží?

Jeho hlavní funkcí je vyhlazování datových řad, pomáhá potlačit šum v cenových datech a pomáhá tak tak investorům rozpoznat trendy.
Způsobem výpočtu je klouzavý průměr indikátorem následujícím, nikoli vedoucím. A prezentuje zpoždění o tolik seancí, kolik udává jeho výpočetní období.
Na rozdíl od jednoduchého klouzavého průměru se Vážený klouzavý průměr více přizpůsobuje cenové řadě tím, že přiřazuje větší význam nejnovějším closing cenám a je tedy citlivější na pohyby v jejich blízkosti.
Umožňuje navrhovat obchodní systémy, automatické nákupní/prodejní systémy obchodníků.
Pomáhá také určit dynamické podpory a rezistence v různých časových obdobích.

Jak se používá?

V závislosti na období, ve kterém plánujete investovat, se upravuje výpočetní období klouzavého průměru. Takže pro krátkodobé období výpočetní období kolísá od 3 do 25 dnů, pro střednědobé období od 30 do 75 dnů a pro dlouhodobé období mezi 100 a 200 dny. Jeho nejlepší funkce je na trzích s trendem, kde pomáhá uplatňovat maximální investiční pravidlo „prodloužit zisky a omezit ztráty“.
Na „sidways“ trzích (kdy cena nejde ani nahoru ani dolů) je jeho použití omezeno kvůli velkému množství falešných signálů, které generuje.
Pokud jsou ceny nad klouzavým průměrem, jedná se o rostoucí trend, pokud jsou naopak ceny pod klouzavým průměrem, jedná se o klesající trend. Tohoto můžeme využít k generování nákupních signálů, když ceny překročí hodnotu klouzavého průměru směrem nahoru. A naopak prodejních signálů, když ceny překročí hodnotu klouzavého průměru směrem dolů. Nadále s může využít k určení úrovní dynamických podpor a rezistencí.

Obchodní tip:

Je možné využít systému detekce trhu s trendem založený na třech klouzavých průměrech 3,13 a 21 sezení. Trh bude v laterálním trendu, pokud se nejkratší průměr ze všech nachází mezi ostatními dvěma, bez ohledu na jejich směr. Ve všech ostatních případech bude trh v trendu a směr trendu musí udávat dva nejdelší klouzavé průměry.

Jednoduchý klouzavý průměr

Jednoduchý klouzavý průměr je jedním z základních nástrojů technické analýzy a právě od něj se odvozují další indikátory a často používané koncepty.
Je to průměr closing cen za x dní, který se přepočítává, jak se přidávají nové kotace, přičemž pro výpočet se stále udržuje stejný počet uzavření, který udává období.

K čemu slouží?
Jeho hlavní funkcí je vyhlazování datové řady, na které se počítá, což umožňuje jasně vidět aktuální směr trendu.
Způsobem výpočtu je klouzavý průměr indikátorem následujícím, nikoli vedoucím. A má zpoždění o tolik sezení, kolik udává jeho výpočetní období, tak jako všechny klouzavé průměry.
Umožňuje navrhovat obchodní systémy, automatické nákupní/prodejní systémy obchodníků.
Pomáhá také určit dynamické podpory a rezistence v různých časových obdobích.

Jak se používá?

V závislosti na období, ve kterém plánujete investovat, se upravuje výpočetní období klouzavého průměru. Takže pro krátkodobé období výpočetní období kolísá od 3 do 25 dnů, pro střednědobé období od 30 do 75 dnů a pro dlouhodobé období mezi 100 a 200 dny. Jeho nejlepší funkce je na trzích s trendem, kde pomáhá uplatňovat maximální investiční pravidlo „prodloužit zisky a omezit ztráty“.
Jeho nejlepší funkce je na trzích s trendem, kde pomáhá uplatňovat maximální investiční pravidlo „prodloužit zisky a omezit ztráty“.
Na „sidways“ trzích (kdy cena nejde ani nahoru ani dolů) je jeho použití omezeno kvůli velkému množství falešných signálů, které generuje.
Pokud jsou ceny nad klouzavým průměrem, jedná se o rostoucí trend, pokud jsou naopak ceny pod klouzavým průměrem, jedná se o klesající trend. Tohoto můžeme využít k generování nákupních signálů, když ceny překročí hodnotu klouzavého průměru směrem nahoru. A naopak prodejních signálů, když ceny překročí hodnotu klouzavého průměru směrem dolů.

Obchodní tip:

K filtrování falešných signálů při průsečíku ceny s jednoduchým klouzavým průměrem je možné použít pásma % nad průměrem. Získávají se přičtením a odečtením od průměru mezi 1 % a 3 %. Nákupní signál získáme, když cena překročí horní pásmo a prodávající signál, když zavírací cena překročí dolní pásmo. Zisk z korektních operací se snižuje, ale vykompenzují se tak náklady, které ušetříme na falešných signálech.

2. R.S.I. Classic

RSI neboli Index relativní síly řadíme mezi nejpopulárnější technické indikátory. Byl vytvořený Wellesem Wilderem. Jeho název není příliš povedený, protože může vést k omylům, protože tato relativní síla, kterou měří, není odkazována na žádnou jinou hodnotu nebo index, ale je to vlastním interním měřítkem sama o sobě.
Má lineární zobrazení a odráží sílu ceny za dané období.
Snaží se vyhnout chybným hodnotám, které se vyskytují v oscilátorech jako je Momentum nebo Rate of Change a prezentovat je standartním způsobem bez ohledu na sledovanou akci nebo index.

K čemu slouží?

Jedná se tedy o normalizovaný indikátor, který se pohybuje v rozmezí od 0 do 100 s dvěma oblastmi, které označují úrovně přeprodeje 0-20(30) a překoupení (70)80-100. (vše záleží na časovém rámci a typu aktiva)
Používá se tedy k poskytování nákupních/prodejních signálů a ke stanovení momenta. A jak jsme již zmínili, upozorňuje zda je aktivum překoupené nebo předprodané.

Jak se používá?

Standardně se využívá parametr 14 relací. Čím menší je období, tím citlivější se indikátor stává a tím nepřesnějším se stává. Jeho využití je ale nejefektivnější, když se nacházíme v situacích, kde trend není tak prudký, neboli kde trh zrovna nešílí. RSI nám poskytuje nákupní signály, když dojde k obratu v indikátoru v oblasti přeprodeje 0-20(30) a naopak prodejní signály, když indikátor obrací dolů v oblasti překoupení (70)80-100.
Používá se jako tzv. předstihový indikátor extrémních pohybů trhů, obvykle se vrcholy a dna v RSI objevují dříve než cena na grafu.
Jedná se o velmi efektivní nástroj při analýze divergencí a pomáhá určení extrémních bodů trhu.
Pokud je všaj trh na začátku velmi strmého trendu, berte RSI s velkou rezervou, protože se nemusí chovat racionálně.

Obchodní tip:

Na RSI je možné vykreslit trendové čáry, které se vyvíjejí paralelně s linkami vytvořenými na cenovém grafu. Trendová čára je zpravidla uťata dříve než na cenovém grafu. Tímto způsobem nám poskytuje předčasnou varování, která nám může odstranit pochybnosti, jakmile se potvrdí průlom linie na cenovém grafu.
Pokud RSI neposkytuje „tradiční“ signály nebo indikace o aktivu, interpretujte ho jako indikátor Momentu, RSI > 50 a stoupající pozitivní moment; RSI < 50 a klesající negativní moment.

Reference indikátoru: Wilder, Welles, Jr. New Concepts in Technical Trading Systems. Trend Research. MCLeansville, NC

👉 Když mluvíme o obchodování a technické analýze, jedním z nejčastěji používaných indikátorů profesionály je VWAP, tento indikátor poskytuje hodnotné informace o likviditě na trhu.

3. Stochastic

Jedná se o indikátor vyvinutý George Lanem, skládající se ze dvou linek známých jako %K a %D.
Je založen na pozorování, že když ceny stoupají, closing cena se blíží k maximům dne, a když ceny klesají, zavírací cena je blíže minimům relace.
Cílem tohoto oscilátoru je určit v %, jak je closing cena relace vzhledem k cenovému rozpětí období výpočtu.

K čemu slouží?

Indikátor plní funkci, když aktiva nejsou v silných trendech a využívá se tak k určení různých klikatých pohybů k poskytnutí nákupních a prodejních signálů.
Je to normalizovaný indikátor, který se pohybuje v rozmezí od 0 do 100 a představuje dvě oblasti nebo úrovně, které nabírají na zvláštním významu. Tyto oblasti nebo úrovně jsou mezi 0 a 20 a mezi 80 a 100. Někdy podle preferencí se tyto limity rozšiřují až na 30 a až na 70.
Tyto oblasti také označují zóny přeprodeje a překoupení.

Jak se používá?

Výchozí parametry používané v klasickém stochastic indikátoru jsou 14 pro %K a 7 pro %D, kde 14 je období v dnech, které se bere jako reference pro výpočty a 7 pro výpočet roviny verze %K. Tento klasický stochastický indikátor je také známý jako rychlý stochastický indikátor. Samozřejmě máme několik variant tohoto indikátoru, jako je pomalý stochastický indikátor, který používá 3 parametry.
Indikátor poskytuje nákupní signál, když dojde k překročení linky %K nad %D v zóně přeprodeje 0-20(30).
Indikátor poskytuje prodejní signál, když dojde k překročení linky %K pod %D v zóně překoupení (70)80-100.
Je také často používán pro analýzu divergencí.
Jeho překročení linek vždy označuje změnu směru cen, problém je v tom, že není možné kvantifikovat jeho rozsah pohybu.

Obchodní tip:

Pokud je trh v trendu, použijte indikátory mimo překoupené a přeprodané oblasti ke zvýšení svých pozic v směru trendu.
Na trhu s silným rostoucím trendem zvyšujte své dlouhé pozice pokaždé, když se linka %K nachází nad %D.
Na trhu s silným klesajícím trendem zvyšujte své krátké pozice pokaždé, když se linka %K nachází pod %D.
Tomuto postupu se říká pyramidování, u vítěžných pozic se vám výrazné zvýší zisky, ale buďte mnohem důslednější při stanovení vašich stop lossů.

Reference indikátoru: George C. Lane, Investment Educators, Des Plains, IL

Trading 212

• Žádné poplatky za akcie a ETF.
• Intuitivní platforma: uživatelsky přívětivé rozhraní.
• Zlomkové investování: pro akcie a ETF.

Navštívit

Když investujete, váš kapitál je v ohrožení.

4. MACD

MACD (Konvergence/Divergence klouzavých průměrů- Moving Average Convergence/Divergence) je indikátor vytvořený Gerardem Appelem, který spolupracoval s dalšími vývojáři jako je Tomas Aspray (MACD-Mo / MACD-Hi). Jedná se o indikátor založený na rozdílu amplitudy dvou exponenciálních průměrů různého období, na který se aplikuje nový exponenciální průměr.
Skládá se ze dvou čar oscilujících kolem čáry 0, první z nich je rozdíl mezi dvěma klouzavými průměry a druhá je exponenciální klouzavý průměr rozdílu.
Exponenciální klouzavý průměr rozdílu se nazývá signální linka.
Někdy se také graficky zobrazuje rozdíl mezi těmito dvěma linkami na stejném grafu v podobě histogramu.

Indikátor MACD se často využívá při obchodování s kryptoměnami.

K čemu slouží?

Stejně jako ostatní indikátory založené na klouzavých průměrech je jeho užitečností poskytování signálů k nákupu a prodeji, když se trh vyvíjí v trendu.
Umožňuje nám najít divergence mezi oscilátorem a cenovým grafem a také označit momenty nebo úrovně překoupení nebo přeprodeje.

Jak se používá?

Výchozí hodnoty období průměrů používaných pro výpočet jsou 12 pro rychlý exponenciální průměr, 26 pro pomalý exponenciální průměr a 9 pro exponenciální průměr rozdílu.
Křížení těchto dvou linií jsou ty, které označují nákupy a prodeje. Pokud MACD překříží býčí signální čáru, je pravděpodobný pohyb nahoru a je dobré nakoupit. Pokud MACD udělá opak, je dobré prodat.
Při analýze divergencí je třeba sledovat zvraty v MACD a zda sedí s grafem.

Obchodní tip:

Zkuste použít jako parametry čísla získaná prostřednictvím Fibonacciho řady (1,1,2,3,5,8,13,21,34,…) Krátký exponenciální průměr = 13, Dlouhý exponenciální průměr = 21, Exponenciální průměr rozdílu = 8.
Jakmile dojde k překročení, je třeba věnovat pozornost tomu, jak se vyvíjí vzdálenost mezi oběma linkami, tedy histogram rozdílu, sledováním možného výskytu divergencí.

Reference indikátoru: Gerald Appel, Signalert Corporation, 150 Great Neck Road, Great Neck, NY 11021

5. Bollingerovy pásy

Jedná se o indikátor ve formě pásem, které obklopují graf, který vyvinul John Bollinger, který je dnes obchodním standardem.
Vypočítává se z klouzavého průměru (jednoduchého nebo exponenciálního) nad zavírací cenou, kterou obklopují dva pásy, které se získají přidáním a odečtením od hodnoty průměru 2 standardních odchylek.
Tato míra volatility (standardní odchylka) určuje šířku pásem.

Zmíňku o Bollingerových pásech najdete i v článku o půlení Bitcoinu.

K čemu slouží?

Slouží k umístění ceny v rámci rozsahu vzhledem k její minulé vývoji.
Pomáhá určit, zda je hodnota volatilní nebo ne.
Umožňuje získat cenové úrovně a určit, zda je hodnota v oblastech dynamické podpory nebo rezistence.

Jak se používá?

Pro výpočet se používají výchozí hodnoty 21 pro průměr a 2 standardní odchylky. Pokud se průměrná hodnota výrazně sníží nebo zvýší, je nutné upravit počet standardních odchylek ve stejném směru. Pro hodnoty průměru nad 50 (dlouhodobě) => 2,5 odchylky; hodnoty průměru blízko 10 (krátkodobě)=> 1,5 odchylky.

Když jsou ceny nad průměrem a blízko horního pásu, jsou relativně vysoké, mohou být překoupené. Pokud jsou pod průměrem a blízko dolního pásu, jsou relativně nízké, může se jednat o přeprodanost.

Pokud se pásy zužují nad cenami, ukazuje to, že hodnota je velmi málo volatilní, a naopak když se pásy rozšiřují je hodnota volatilní. Tyto informace velmi pomohou investorovi obchodujícím s opcemi.
Po obdobích, kdy se pásy zužovaly, obvykle dochází k významným a rychlým pohybům cen.
Pohyby cen, které začínají na jednom z pásem, obvykle mají za cíl opačný pás, což usnadňuje určování těchto cenových cílů.

Mnoho extrémních cen (maximálních nebo minimálních) pohybů se odehrává na páse nebo v jeho blízkosti.
Když ceny překročí horní pás, je to znakem síly hodnoty, pokud se naopak nacházejí pod dolním pásem, je to signál slabosti.

Když se ceny nacházejí mimo kterýkoli z pásem, je možné předpokládat pokračování daného pohybu.
Společné využití těchto pásem s dalšími indikátory pomáhá s vysokou pravděpodobností určovat vrcholy a dna jednotlivých aktiv na různých trzích.

Obchodní tip:

Maxima/minima dosažená cenami mimo pásy následovaná maximy/minimy dosaženými cenami uvnitř pásem bývají vzory změny trendů.

Reference indikátoru: D. Dobson, Edward. Porozumění Bollingerovým pásmům. Traders Press. Greenville, SC

6. ADX-DMI

Mezi technické indikátory řadíme i ADX-DMI. Jedná se o soubor indikátorů, které vyvinul Welles Wilder a které se zobrazují třemi čarami ADX, DI+ a DI-.
ADX se vypočítává z Indexu směrového pohybu.
Index směrového pohybu (DMI) se rozkládá na DI+ (pozitivní směrový index) a DI- (negativní směrový index) a je to míra množství pohybu nahoru nebo dolů, které mají ceny.

K čemu to slouží?

ADX se snaží měřit sílu aktuálního trendu na trhu.
Jedná se o normalizovaný oscilátor, což znamená, že se vždy pohybuje v rámci stejné škály, v tomto případě mezi 0 a 100.
DMI je normalizovaný trendový indikátor na škále od 0 do 100.

Jak se to používá?

ADX používá jako výchozí parametr hodnotu 14, stejnou hodnotu, která se používá pro výpočet DMI.
Nízká hodnota ADX, obvykle nižší než 20, indikuje trh bez trendu a tedy s nízkou volatilitu. Překročení této hladiny 20 může signalizovat začátek trendu (jak klesajícího, tak rostoucího). Pokud má ADX hodnotu vyšší než 40 a začíná klesat, jedná se o signál pravděpodobného oslabení aktuálního trendu.
ADX neinformuje o směru trendu, jeho využití je k určení, zda je trh v trendu nebo ne, a k hodnocení jeho síly. Jeho užitečnost spočívá v podpoře rozhodování na základě indikátorů nebo oscilátorů, které se chovají lépe v závislosti na typu trhu, na kterém se nacházíme.
DMI se používá s průsečíky jeho čar: Když DI+ překročí DI- nahoru, indikuje to nákup; pokud DI- překročí DI+ nahoru, naopak prodej.

Obchodní tip:

ADX se používá k filtrování signálů, které poskytuje DMI, proto je dobré na ně myslet současně:

• Nákup nebo otevření dlouhé pozice => (DI+ překročí DI- nahoru) A (ADX roste nad 20.)
• Prodej nebo uzavření dlouhé pozice => (DI+ klesá pod DI-) NEBO (ADX klesá.)
• Prodej na úvěr nebo otevření krátké pozice => (DI- překročí DI+ nahoru) A (ADX roste nad 20.)
• Nákup nebo uzavření krátké pozice => (DI- klesá pod DI+) NEBO (ADX klesá.)

Reference indikátoru: Wilder, Welles, Jr. New Concepts in Technical Trading Systems. Trend Research. MCLeansville, NC

DEGIRO

• Regulován předními orgány (BaFin).
• Přístup na 50 globálních trhů.
• Zákaznický servis v italštině a daňový report.

Navštívit

Investování s sebou nese riziko ztráty.

7. Momentum

Momentum je oscilátor, který sleduje absolutní variaci mezi dvěma uzavřeními v určitém období.
Indikátor má v sobě implicitně, díky své konstrukci na základě rozdílů, koncept rychlosti zrychlení, a proto je považován za předstihový indikátor. To znamená, že své zvraty prezentuje právě před grafem cen.

K čemu slouží?

Slouží k měření síly, s jakou stoupá nebo klesá cena aktiva v určitém období.
Umožňuje určit, ve které fázi pohybu se aktivum nachází:

• Stoupající zrychlení
• Stoupající zpomalení
• Klesající zrychlení
• Klesající zpomalení

Slouží k analýze divergencí.

Jak se používá?

Jako výchozí parametr používá období 10 seancí.
Je to oscilátor, který není normalizován a nepohybuje se vždy v rámci stejného rozsahu, proto je třeba brát v úvahu jeho směr a relativní pozici, nikoli jenom jeho samotnou hodnotu.
Vypočítá se přímým odečtením hodnoty posledního uzavření od uzavření před n dny, kde n je hodnota období.
Může se použít k generování nákupních signálů, když překročí výše linii 0, a prodejních signálů, když překročí níže linii 0.
Jeho největší užitečností je jeho předstih při zvratech na trhu, které budou obvykle signalizovány divergencí.

Obchodní tip:

Momentum můžete využívat ve svém obchodování jako oscilátor pro určení oblastí překoupení nebo přeprodeje. Proto aplikujte dvě standardní odchylky na jeho dosažené maximální hodnoty a dvě standardní odchylky vypočítané na dosažené minimální hodnoty. Vodorovné čáry označují úrovně, které nám ukazují oblasti překoupení a přeprodeje. Tam jsou zvraty cen pravděpodobnější.
Obchodní systém, který generuje signály s průsečíkem momentu s linií 0, který se filtruje pomocí klouzavého průměru tak, že nákupní signály jsou platné, když dojde k průsečíku momentu nad linií 0 a cenami nad klouzavým průměrem. Prodejní signál bude průsečík momentu pod linií 0 a cenami pod klouzavým průměrem.

Investování dle technických indikátorů může být pro začátek poměrně složité. Pro začínající investory jsme připravili článek, jak investovat na burze.

8. Výkon

Poskytuje informace o změně kumulativní výkonnosti aktiva v procentech (%) od počátečně požadovaného data a také jej řadíme mezi technické indikátory.

K čemu slouží?

Výkon není technický indikátor jako takový. Tento indikátor slouží čistě k informativnímu a srovnávacímu účelu a ukazuje, jaká je procentuální návratnost akumulovaná denně od zadaného data. Pro srovnání výkonnosti mezi několika hodnotami nebo indexy můžete přímo použít typ srovnávacího grafu, který je dostupný v rozevíracím menu typu grafu spolu s grafy typu bar, line, candlestick, atd.

Jak se používá?

Lze najít v menu mezi dalšími indikátor z karty indikátorů a jeho hodnotu můžeme vidět den za dnem posunem kurzoru myši s vybraným množstvím dat.

9. Polynomiální úprava

Technické indikátory a jejich přehled zakončíme polynomiální úpravou. Jedná se o indikátor, který umožňuje získat vyhlazenou linii na grafu vývoje cen grafu prostřednictvím řešení polynomiální funkce s maximem 20 stupňů.

K čemu to slouží?

S tímto indikátorem získáme pohled na aktuální trend cen bez jakéhokoliv šumu způsobeného denními výkyvy aktiva, které by mohly maskovat skrytý trend. Využitím tohoto indikátoru tak odhadneme, jak se dále vyvine cena vybraného aktiva.

Jeho funkce je podobná funkci klouzavého průměru a protože zatím nezahrnuje projekci, zůstává jako sledovací a ne vedoucí indikátor, i když je při stejném počtu období citlivější než jakýkoli z klouzavých průměrů.

Jak se používá?

Jeho nejčastější využití je potvrzení předpovědi převládajícího trendu. Podle toho, kolik období (stupňů) se používá pro jeho výpočet, se přizpůsobuje směr krátkodobějšímu období, čím méně období se používá, tím delší období se vypočítává převládající trend.